いつも参考にさせて貰ってるグレアム流バリュー投資家「かぶ1000先生」の米国株投資、
4件を間近で見させて貰っていて、
成功した案件と失敗した案件、何が違いを生み出したのか分かってきたので、
参考になればと思い、
かぶ1000さんに許可を貰って、記事にさせて貰いました☆
成長株投資、成功に必要な６つの鍵。
下記の6つを見たしていれば、その投資は成功するのではないかと思いました。
- ①人々（お客さん・従業員）を幸せにしていて、
- ②人々の需要を元に大きな価値を生み出すことで成長し、
- ③競合に比べて強い技術やブランド力、唯一無二のものを持っている。
- ④（必ずしも必要ではないが、）数字の面で成長率が高く、割安放置されている状態。＜恐らくかぶ1000さんは④を重視＞
- ⑤不安なだけの事件は良いけど、株主価値を大きく棄損し得る様な事件が起きていない。
- ⑥創業者がいて、創業者の資産の大半を占めている。
この6つの要件を満たしている企業に投資できれば成功すると思ったので、
各案件に当てはめて見ていきます！
スラック株
まずは、ソフトバンクグループも「暴騰直前まで」持っていたスラック。
孫正義さんの買値は8~11ドルあたりだったと思うので、SBGにとって十分大成功案件なのですが、
孫さんが24ドル位で売却した直後に、 セールスフォースがスラックを買収し、
45ドルまで跳ね上がっていました^^;
かぶ1000さんとARKキャシーさんは、2020年の10月頃に24ドル付近で購入。
数週間ほどで、約2倍。
スラックは非常に使いやすく、
「他社サービスではなく、スラックを使いたい」という人が多く、
競合よりも優れた面のあるサービスを提供していました。
上に書いた6つの要件を綺麗に満たして成功したと思います。
不妊治療のプロジニー株 $pgny
次のかぶ1000さんの米国株投資は、不妊治療の$PGNY (プロジニー)でした。
ここも 10月末辺りにかぶ1000さんが24ドル付近で購入されたかと思うと急騰。
⑥は知らないけど、評判は良く、
不妊治療は子どもが欲しい人にとって人生で最も重要なことの一つであり、
少なくとも5つの要件を満たしていたと思います(^^)
アリババ株
ソフトバンクグループが集中投資しているアリババ。
絶賛大暴落中のアリババ。
かぶ1000さんの最初の買値は210~230ドルあたりなのでは？と思います。
実際に使ってみると、JDのサイトの方がずっと使いやすいにも関わらず、
二社択一の手法で成長。
- ②「二社択一」によって人々の需要以上に成長した企業であり、
- ③競合の方が遥かに良いサービス。
- ⑤共産党が健全な競争を促している状態。
- ⑥ジャックマーはアリババ株を売却済み。
キャシーさんは今の株価でもアリババを売っていて、
少し安いくらいでは買うべきでは無かったですし、自分自身SVFは良いと思っても、アリババを全く良い会社と思ってないからこそ、SBG10000円はもっと売るべきでした😅
WISH株
株価爆下げのWISH。
- ②広告によって、サービスが良く無いにも関わらず急拡大。（ハマる人もいるが、一回使って終わりになることが多い）
- ③$AMZNや $SE $BABAといった強い競合がいて差別化が難しい場所、
- ⑥創業者は20ドルでWISH株を売却。
※③（アリババはコアラを買収したりと、国際通販の規模の面では強い。）
条件を満たせていないですね💦
かぶ1000さんは、20ドル買い、7ドルまでナンピン、15ドルで全売り、7ドルでIN。
ただ今の株価であれば、皆手放していて、IPOだけでも1000億円集めているはずなのに
時価総額0.5兆円でグレアム流バリュー株としての魅力はありそうと個人的には思うし、
新しいCEOはめちゃくちゃ良さそうなので、
サービスさえ改善できれば、
今の巨大なシェアを使って今後株価はビックリするくらい大きく伸びる可能性もあると思います。
ただ、なかなか判断が難しいです^^;
まとめ
JD19ドルも、時価総額50兆円のアリババよりサイトやサービスの質がずっと優れているのに時価総額3兆円と割安放置。
2年前のテスラも、時価総額20兆円のトヨタより自動運転技術がずっと優れているのに時価総額5兆円と割安放置。
グロース株は、
- ①人々（お客さん・従業員）を幸せにしていて、
②人々の需要を元に大きな価値を生み出して成長し、 - ③競合に比べて強い技術やブランド力、唯一無二のものを持っている。
- ④数字の面で成長率が高く、割安放置されている状態。
- ⑤不安になる様な事件が起きていない。
- ⑥創業者がその株で資産の大半を占めている。
これに全て当てはまる場合にだけ個別株を買おうと思います。
ちゃおっ♪
୨୧ピッフィーの株式投資Diary୨୧
コメント
SBG15％売却したとたん暴騰。
ピッフィーさんを逆指標にして儲けさせてもらってます。
有り難うございます。